作为大众投资理财方式之一的股票投资，已经得到广大投资者的认可，投资股票市场也已经成为一种时尚。投资者都想在股市中挣大钱，但作为一种投资，有赚就必然有赔，而且赔钱的比例往往比较大。也许有的投资者认为，股市里赚钱无非是低买高卖，然后重复操作，就可以不断获利。这话似乎很有道理，也很正确。然而实际情况却并非如此，很多时候往往买的不是低点却卖在了低点；该卖的时候没卖，该买的时候没买。

造成投资失误的原因就是投资者不知道如何把握买点和卖点。也就是说，投资者没有一个明确的概念要在什么时候买，在什么时候卖，更没有一个合理的止损和止盈计划，这在股市中是非常危险的。我们除了要关注账面上那些时刻变化的数字，更重要的是要关注随时到来的风险与机遇，也就是关注买点和卖点的提示信号，只有这样，才能在股市中做到游刃有余，张弛有度，实现稳定的获利。

成交量不仅是技术分析的重要指标，同时也是选择强势股的一项重要指标。所谓强势股是指在股市中稳健上涨的股票，强势其实是相对于弱势而言的，它是一种实力的体现，在股票市场上那些能坚持做强势股的投资者，收益肯定会比一般投资者高。通常成交量符合下面变化规律的，往往就会成为强势股。

①前期上涨趋势很好，遇大盘调整时，到了重要的支撑线就会反弹，升势会延续。大盘一好转，股价立即放量拉升。

②在快速下跌的过程中，成交量迅速萎缩到了地量，最好在前期高点最大成交量的1/5以下。

③近期的热点题材。符合以上三点的股票，有可能成为近期的强势股。但是需要注意的是，经过较长的时间震荡下跌才缩量的股票不用考虑、跌幅过大的股票不用考虑、下跌放量的不用考虑。

根据成交量把握三大买点

一、股价回落时缩量买入技巧

一些个股经过一段时间的上涨之后，庄家往往会让股价停顿不前，以清洗盘面上的浮筹，在这个过程中，成交量会呈现出萎缩的状态，同时股价维持在小幅度范围内波动。从成交量的变化以及股价的运行情况来看，说明此时持股者信心比较稳定，否则在股价停顿不前的时候，就会产生不断地抛售筹码，这样必然会导致成交量放大。因此，在这个过程中的成交量出现萎缩，可以断定盘中的浮动筹码不是很多，股价经过洗盘之后，将会再现一波上涨行情。

如图1-1所示的江南红箭，该股就是在上涨过程中出现了缩量回落的走势。可以看到，股价经过一段时间的持续上涨之后，出现了一个短暂的停顿整理。在这个阶段，股价在一个小幅度的范围内震荡，成交量迅速萎缩。但经过几天的整理之后，股价再次向上拓展空间，并走出了一波上涨行情。

再来看另一种情况，股价从底部启动逐步向上运行，当运行到重要的压力线位置（如60日线、半年线附近）时，有些个股会出现股价上涨受阻回落的走势，但在回落过程中，成交量却没有放大，反而呈现出萎缩的现象。这说明虽然这个位置有一定的压力，但是盘中的抛盘并不是很多，持股者的信心比较坚定。

如图1-2所示的金瑞科技，从底部区域启动之后逐步上涨。在60日线以及半年线附近都受阻回落，但成交量呈现出萎缩的状态。短暂的整理之后，股价再次向上发动攻击，最终走出了一波大幅度的上涨行情。

实际操作过程中，遇到这种走势时，持股的投资者也不要过度恐慌。只要在股价回落的过程中不出现放量，就不会出现大幅度的回落。一旦股价回落企稳后再次向上发力时，就是最佳的买点。

二、拉升过程中的缩量十字线

拉升过程中出现的十字线，通常表示上方有压力没能突破导致回落，但是下方支撑力也比较大，使得股价收盘时回到了当日开盘价。这时如果成交量就前两日明显萎缩，通常说明庄家没有撤出，可以继续持有，未来还会有进一步拉升的空间。短线操作可以根据第二天的走势，逢低介入。

在拉升过程中出现这种十字线，很有可能是主力在试盘，如果股价停止不前时，盘中抛盘较少，说明持股者大部分是看好该股的后期走势，这种情况下，主力就是继续拉升股价，如果在这个过程中出现了很多主动性的抛盘，说明持股者的持股信心并不是很稳定，这种情况下，主力往往会继续让股价横盘整理甚至是向下打压，以清洗盘中的不稳定筹码，达到锁定筹码的效果。

如图2-1所示的长征电气，股价自底部沿5日线向上稳步运行，成交量也呈现出温和放大的形态，量价配合良好。但由于连续多日的上涨，场内就会积累很多不稳定的获利盘，为了清洗这些浮动的筹码，主力在拉升的过程中利用了小幅平台整理的方式进行洗盘，成交量明显萎缩。该过程结束后，便又继续了拉升的行情。

三、放量加速拉升

这种现象主要出现在上涨的过程中，随着成交量大幅增加的同时，股票的价格也同步上涨，这是一种量价配合现象。

股价在经过一段时间的上涨之后，盘中会积累一定数量的短线获利盘，为了更好地锁定筹码，清除一部分获利盘，主力就会对短线获利盘进行清洗，而对于前期获利的短线投资者来说，一旦看到股价停滞不前，往往就会卖出股票，场外的投资者也暂时不会跟进，而这时主力突然向上发力，让场外的投资者措手不及，往往也会加入追涨的队伍。再加上前期被清洗出去的部分投资者以及主力对倒产生的量，于是出现了这种量价齐升的现象。当出现这种加速拉升的情况时，说明做多力量再次发力，量价配合理想，后市可能会出现更大的涨幅。

如图3-1所示的江苏国泰，该股从底部向上运行，成交量也呈现量增价涨，量缩价跌的量价配合形态，经过一段时间的震荡上行，盘中已经积累了不少的获利盘，为了将这些获利盘清洗出局，主力暂时停止了拉升，而是进行了横盘整理，在整理期间，成交量也出现了明显的萎缩，随后股价放量快速拉升，将前期出局的投资者和场外观望的投资者抛在了后面。出现这种走势时，如果当时的价位相对于前期高点位置为低，就可以适当参与。从长期K线图来看，这时股价的位置并没有很大的涨幅，如图3-2所示。说明后市仍可能会有较大的上涨空间，这时就可以放心参与。

如图3-3所示的罗平锌电，也是在上涨的过程中出现了这种放量拉升的走势，后市同样走出了一波震荡上升的行情。

最后，散户们在实际操作过程中，运用成交量选股需要注意以下几点：

（1）任何进出，均以大盘为观察重点，大盘不好时投资者不要想做多赚钱，更不要迷恋逆势上涨股。

（2）股价要涨要跌，量是最主要的决定性因素，如果出现量一回稳，股价就会下跌的情况，此时介入，危险性不大。

（3）除非是突发性的大利空造成的连续性无量下跌，否则，在多数情况下，当量缩后价便不再跌，一旦量逐步放大通常是好事。

（4）利用成交量选股时，投资者要选择从某天股价大涨、成交量异常放大、之后能够维持这种走势的股票。这类股票，通常是有突发性的好消息待公布，主力来不及慢慢地低位吸货，只好采取拉高建仓的方式。由于这类股票的主力介入成本较高，后市大多会有爆发性的行情出现。

（5）个股从底部或平台开始启动，在拉升之后，庄家会视成交量情况再决断。若其认为拉升时机不成熟，就会再次打低股价，有时会再到前期低点附近。此时成交量明显萎缩，其后若出现连续小阳线或底部逐次抬高，并伴随着成交量重新放大，表示一波上升行情将展开。

（6）在下跌过程中，若成交量不断萎缩，当缩至地量程度而股价的跌势又趋缓时，就是分批向下买入的时机。

（7）成交量萎缩后，呈现“价稳量缩”的时间越长，则日后上涨的力道越强，反弹的幅度也越大。

（8）选取前期曾经出现急拉行情，调整长期无量横盘的个股，待其成交量重新放大，通常量比在3以上（以6～9为佳）时，投资者可积极跟进。

（9）成交量萎缩后，新低点连续两天不再出现时，量的打底已可确认，这是初步介入的时机。成交量筑底完成后，量温和放大，股价收中红以上，此为多头展开反攻之时，是为最佳的介入时机，这时候可适量加仓。

（10）量见底后（不再创新低），若忽然出现巨量，则投资者需特别当心一日行情。在多数情况下，量的暴增都不是好现象，除非第二天量缩价涨，否则将只是反弹而已，如反弹过程中量又大增，则表示浮额仍多，将会影响价上涨的力道。

背驰主要分为两种：

1、盘整背驰

b段力度小于a段，形成了盘整背驰。

2、背驰

d段力度小于a段，开成背驰。

区别是盘整背驰没有经过中枢，不管是那种背驰意味着走势改变。

力度判断的三种方法：

一、MACD指标的黄白线及红绿柱高度和红绿柱形成的面积。

二、两条均线相交的面积。

三、长度和速度。

参考上证指数：2023年2月3日的30分钟图（见下图），b段与a段进行力度比较，很明显b段MACD指标的黄白线高度和红柱子形成的面积都要小于a段，形成背驰(要注意的是，需要等出来后再判断)

上证指数：2023年2月3日 30分钟图

再来个上证指数日线图（见下图），b段与a段进行力度比较，不管是MACD黄白线及红绿柱高度和形成的面积，还是均线相交的面积，或是长度等都明显弱于前者，背驰明显(要注意的是，需要等出来后再判断)

上证指数：2023年2月3日 日线图

作为一个散户一定要理解风险和机会共存的真正含义，除了自己掌握自己的命运，任何人都不可能越俎代庖，把希望寄托在别人身上的散户一定是失败的终结者。学习才是成功的基础，学习掌握技巧、分析公开信息才能在股市中长期生存下去。技巧就是精通一两个技术指标的内在含义，从中解读股市的内在规律。它和操作策略有机地结合，是股市博弈的工具。

先给大家分享一个在股市里真正赚钱的一种人的炒股理念：

像“猎人”一样炒股。

什么是像“猎人”一样炒股？

就是像猎人一样去等待，耐心等待那个千载难逢的机会到来，然后重仓出击……

在捕猎的同时，具备危机意识和风险意识！

这就是猎人思维，像“猎人”一样炒股。

我们做频繁的短线交易，就像猎人拿着猎枪，见一个打一个，到最后子弹都打完了，还没有捕捉到猎物。

真正优秀的猎人，只要瞄得准，一颗子弹，就足够命中猎物。

其实，大部分亏钱散户普遍存在的一个坏习惯，就是每天都在盯盘，每天都在操作，每天都在挑选标的。有的股友，一个几十万的账户，一年能创造高达上千万的交易量，还自诩职业炒手。

你要知道，大部分人在股市里赚不到钱，就是因为频繁交易。而且频繁交易，容易错过翻倍大牛股。

炒股，其实只需要认准一只绩优股，低吸潜伏，精准出击，才是正确的选择。

股票买入原则：

初选：当大盘还在延续着下跌趋势时，投资者虽然还不能参与操作，但已经应该开始积极选股，为将来大盘企稳时能及时参与炒作提供条件。这时要重点选择那些前期股价曾经有过大幅下跌经历，而现在又能领先于大盘止跌稳的个股，将它们列为关注对象。

复选：当盘止跌企稳时，要对初选个股进行复选，选择能够在形态上成功构筑小型底部形态的个股。形态的形成需要持续一段时间，至少要达到3-9天，个股企稳时间要明显长于大盘的企稳时间。而且在探底成功后，个股的走势要显示一定的独立性。

筛选：对复选后的股票再进一步筛选，选择其中那些底部的成交量能温和放大的个股，这表示有短线增量资金在积极介入，通过成交量放大的程度和个股走势独立性的强弱，可以了解介入资金的性质和资金运作程度。

买入：等待大盘已经确认止跌企稳并有转强迹象时，对于经过多重严格筛选的股票中，能够出现放量的强势拉升行情的个股，可以确认为短线买入信号，要及时跟进买入。

股票买入时机：

1、股价已经下跌了相当大的幅度,或已经连续下跌了几个跌停板,尤其是具有投资价值的股票也出现跌停板的时候,可以考虑买入。

2、股价经长期下跌,通过市盈率计算,股价已跌至低价圈,股价走势图上连续出现无量连续下跌的阴线或下跌跳空型K线组合的时候,可以考虑买入。

3、不要认为底部是一日。俗话说天价三天低价百日就是这个道理，一般说底有几种形态，W底及园弧底是较为常见的底部，绝不要去抢V型，因为V型底经常就是一个右肩，一买入就有会被套住的可能性。

4、底部确认的标准。底部的确认有阶段性之不同考虑一般而言底部出现必须符合三大条件并从三个方面考虑

炒股都想抓牛股，那么大家有没有去总结下牛股有什么形态特征呢，出水芙蓉是K线与均线结合的产物。指横盘整理或下跌过程中，在股票市场中有人把一阳穿三线称之为出水芙蓉。

有一种形态正是为这两条真谛而生，这种形态名为“出水芙蓉”k线形态，看完这种形态的特征，大家就会懂，为什么这种形态完全符合这两条真谛。

“出水芙蓉”的特点：

1、唯一性。也就是说在股价长期下跌的过程中间，第一天出来，只有这一天没有第二天。出水芙蓉确实是捕捉股价底部启动一瞬间的一个很好的参照物。出水芙蓉带动股价的长期走势。

2、可靠线、也就是股价在冲破了季均线系统以后，在那里作个买入点，以后再次下跌造成重大损失的可能性不大。也就是说它具有某种操作的可靠性，赢利的可靠性。

“出水芙蓉”操作要点：

1、5日均线向上穿越10日均线，同时20日均线向上，说明股价上涨可能极大。

2、股价回抽至5日均线附近时低吸， 5日均线向上穿越20日均线，可加码。

3、成交配合是关键，长阳线对应的成交量必须明显放大。

4、一根长阳线突破三根中期均线。

5、股价前期最好经过充分的调整或下跌;

【图形特征】

1、当股价长期在季均线之下滑跌,有一天突然放量冲过季均线并能收盘在季均线之上,这一根阳线称为出水芙蓉。

2、当股价长期在季均线之下横向震荡,有一天突然放量冲过季均线并能收盘在季均线之上,这一根阳线称为出水芙蓉。

3、有时股价分几次上冲季均线,其中有一根阳线最终能站稳在季均线之上,这根阳线也称为出水芙蓉。

形态特征：

1、大阳线必须一次性穿越中短期均线。

2、必须有较大的成交量配合。

3、周线系统中股价一定要位于34周均线之上，同时放量突破5周、10周均线。

具体操作过程中要注意，如果出水芙蓉形态出现之后，周线形态不好或成交量并没有有效放大，那就要保持警惕，谨防主力骗线。如后期股价跌破大阳线起始点，就要止损出局了。

操作要点：

1、5日均线向上穿越10日均线，同时20日均线向上，就说明股价后市上涨可能性非常大。

2、股价回抽到5日均线附近的时候可低吸，5日均线向上穿越20日均线时，就可以加码。

3、成交配合是关键，长阳线对应的成交量必须要明显放大。只有得到成交量的不断支持，才很轻易走出一轮上升行情。

芙蓉出水K线形态是股价从底部向上突破发出攻击指令的典型信号。也是主力实施第二阶段拉高操盘，加大建仓力度的重要标志。第二阶段建仓一旦完成，主力将会发动第三阶段主升浪行情。所以，当出水芙蓉K线形态发生并形成之时，就说明了短线和中线建仓狙击机会已经来临，临盘一定要果断实施狙击，绝对不能犹豫观望而错失战机。

应用法则：一根大阳线上穿三条均线，均线为多头排列，后势看涨，亦称“一阳穿三线”。

出水芙蓉的出现，表明多头上攻势头强劲。主力将开始一轮新的征程，牛股狂欢将再一次拉开序幕!操作过程中要注意，如果出水芙蓉形态出现之后，周线形态不好或成交量并没有有效放大，那就要保持警惕，谨防主力骗线。如后期股价跌破大阳线起始点，就要止损出局了。

案例：

这股当时利用我出水芙蓉公式选出来的，出水芙蓉加上成交量放大，选出之后就进行布局，之后股价走势也是非常强势，沿着5日线攀升。

出水芙蓉选股公式：

这是出水芙蓉选股公式，配合上自己编写的量价齐升公式，成功率高达92%以上，基本上出手必红盘。

出水芙蓉的口诀：

出水芙蓉最可爱，穿越三条均线带。后市方向理应涨，杀入收益定不赖。

实战案例讲解：

华兰生物002007这只股票在2009年8月24日的时候，股价放量攻击涨停，一举突破所有均线压制，出现出水芙蓉形态。

操作要点：

激进：当日盘中，突破最后一条均线压力时即可买入;

稳健：涨停无法买入可待回踩五日均线附近时择时买入。

出水芙蓉的买点：当天就可以买入，或者第二天买入

在下跌趋势尚未转变时，要多次冲击季均线系统，才能为均线的收敛创造条件，在出水芙蓉前短期均线金叉，然后放量出水芙蓉，缩量回踩便是第一买点，进一步向上突破是第二短线买点。

该股形成季价压后没有向下跌破压下平台，而是洗盘性质，在成交量的再次放大下，股价走出了一样上穿金蜘蛛这种出水芙蓉走势，宣告着新一轮上升行情的开始。

出水芙蓉的注意事项：

1、出水芙蓉k线出现必须要同步大幅放量，否则诱多的成分较大;

2、出水芙蓉k线出现在长期均线系统走平或向上发散才有效;

3、出水芙蓉k线出现前须有箱体蓄势，否则不称为出水芙蓉;

4、出水芙蓉k线出现，macd指标要快速上零轴，否则力度较弱，空间较小;

5、出水芙蓉同步出现量能出水芙蓉共振力度更大

最后讲讲我的选股四大原则：

1、趋势向上

大势不可违，选择一只股票，首先要考虑的是大方向，大趋势。永远不做左侧交易，永远只做右侧交易。

2、热点题材

热点题材，代表高人气，代表资金高度活跃。股价上涨的逻辑，既不是基本面，也不是技术面，而是资金面，整个市场的情绪。

3、价值低估+绩优股

这也是我选股的一个重要逻辑，前面说股价上涨的逻辑不是基本面，但并不代表基本面不重要。价值从来不会缺席，只是偶尔会迟到。

投资就是一场长跑，只有耐得住寂寞，才能守得住繁华。像“猎人”一样，低吸潜伏，紧盯目标，耐心等待千载难逢的机会出现，然后重仓出击。若能做到知行合一，相信你也能早日实现持续稳定的盈利！

最后祝大家自由快乐，健康，赚钱暴富！

背驰的异向力度比较：

背驰的同向力度比较：

本质上说，无论同向还是异向，都是a与b的力度大小比较，都是面临着中枢的引力。

b力度小a的话大概率会被拉回去。

案例：上证指数：2023日2月14日 日线图 如下图

上证指数：2023日2月14日 日线图

从1买开始进入中枢后形成a段，b段盘背拉回中枢，同样c段也是比a段小，回到中枢，d段明显大于a段，顺利离开中枢。

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