溢价交易说明什么(股票溢价交易)
当某一股票的大宗交易成交价格,高于该股票的当天的收盘价格,就是我们常说的溢价大宗交易了。
比如某股票收盘价为10元,而大宗交易的成交价格为11元,那么大宗交易的溢价率就是10%了。
大宗交易的双方,往往以机构投资者为主。那么,作为“那么专业”的机构投资者,为什么要用高出市价的价格去购买股票呢?大宗交易溢价又说明了什么呢?我们一起来了解下。
看好该股票后期走势
作为大宗交易的买方,这些机构投资者可能会因得知某些利好消息,而看好某一股票后期的走势,但因二级市场的筹码较少、相对分散,不惜以高出市价的价格快速吸收筹码。
人为制造利好现象
通过溢价的大宗交易,给市场上的投资者制造一种利好的现象,实际上只是交易双方之间的筹码对倒,吸引更多散户投资者参与其中。
掌握上市公司控制权
通过大宗交易,快速积累更多的股票,以获得上市公司的控制权,便于后期其他的操作。
往往某一只股票出现了溢价的大宗交易,短期内会使该股票的价格产生一定的拉升,但并不意味着只要有大宗溢价交易,该股票就会上涨,需要结合其他技术指标综合分析,避免因“诱多”而被套其中。
写在开盘前:以下文字,谨以我手,写我心,期有所得,与当前及后来股市和个股涨跌无关。
昨日盘后数据显示,多日未在大宗交易平台现身的格力电器又现一笔交易,成交价格为35.50元,成交数量为41.41万股,成交金额为1470.06万元,买方为光大证券青岛香港西路证券营业部,卖方为机构专用席位。
值得一提的是,该笔交易属于溢价成交,溢价率为0.7%。
而上一次大宗交易溢价成交是在11月12日,离之前创出新低点34.10元的11月10日刚刚过去一天,彼时溢价率为7.03%,当时股价为35.43元,和昨日收盘价相比,仅差七分钱。
这两次溢价交易有什么内在联系吗?作为理智的股民,本不该过度解读,但不管怎么说,在这个时候能在大宗交易平台上溢价成交总不是坏事。
当然,不排除有大资金对目前价格所处底部的认可,同时也不无说明这个时候收集筹码的不易。
不然的话,买方也不会主动在大宗交易平台溢价交易。
早盘:
股价以35.37元开盘后直接上冲,一分钟后,至35.49元价位盘整。
彼时,料想股价会冲高回落,便于9点32分以35.47元价格卖出部分。
谁料想,9点33分,股价于35.44元价位突然再次上冲,旋即至35.61元价位后,继续震荡上行。
9点43分,股价上行至35.72元价位退后休整,四分钟后,至35.58元价位转身,快速上行。
9点54分,以35.79元价格继续卖出,一分钟后,股价至35.85元价位遇阻,转而震荡盘整。
9点59分,股价从35.85元价位震荡回落,五分钟后,至35.74元价位震荡上返。
10点12分,以35.84元价格再次减仓,但一分钟后,股价竟突然直线拉升至36.00元价位震荡休整。
10点15分,股价从35.94元价位继续上行,两分钟后,至36.10元价位遇阻止步,转而震荡回落。
10点45分,股价回落至35.78元止住落势,转而再次震荡盘整。
11点26分,股价突然于35.83元价位震荡下行,直至收盘时停留在35.75元。
彼时,内心稍安。盘口显示,外盘仍大于内盘,且差距不小。上证指数上涨14.88点,涨幅0.41%,超级品牌上涨12.62点,涨幅0.71%,美的集团上涨3.06%。
午盘:
一开盘,股价即震荡上返,十四分钟后,至35.90元价位回落。
1点21分,股价回落至35.80元价位不再向下,转而调头震荡盘升,八分钟后,至35.92元价位再次震荡回落。
彼时,见格力控股子公司盾安环境又欲涨停,遂决定冒险打板,以13.82元价格买入——只是不知明天吃肉还是吃面了。
1点39分,股价回落至35.77元价位后,再次震荡向上,二十二分钟后,至35.91元价位复又遇阻,转而震荡回落。
2点15分,股价好不容易回落至35.78元,但稍作盘整后,复又上返。
看来,想接回之前卖单有点难。
2点19分,股价至35.84元价位止步不前,转而继续横盘,七分钟后,终于向下,但至35.79元价位便又横盘。
2点38分,股价从35.80元价位又欲上返,好在十分钟后,至35.88元价位不再向上,转而继续盘桓,至收盘时股价为35.86元。
彼时,盘口显示,外盘已远大于内盘,上证指数上涨31.53点,涨幅0.88%,超级品牌上涨19.81点,涨幅1.12%,美的集团上涨2.92%。
盘后感悟:
没想到早盘那么强势,连续三次卖出,实在是有些慌!
慌啥呢?
涨上去难,可跌下来咋也这么难啊?
卖出以后怎么就不跌了呢?
从来没有像今天这样,盼股价下跌,真是屁股决定脑袋啊。
好在后面冷静下来了,没有追高买入继续犯错,可喜的是盾安环境封死在涨停。
短线炒股其实无非就是低吸,追涨,打板这几种常见的模式。在股价下杀的时候买入,叫低吸;股价经过一段上涨追高买入,叫追涨也叫半路;股价涨停或者即将涨停,买在涨停板上,叫打板。
其实这3种模式并没有优劣之分,但市场中很多低吸的人,却去嘲笑追涨或打板亏钱的人。其实这种嘲笑有点五十步笑百步,就相当于用MACD指标的人嘲笑用均线炒股的人。
任何一种模式既然能在市场中流传出来,肯定是有大佬证明过它的成功;比如赵老哥、欢乐海岸打板,但是乔帮主却做低吸,他们都能成为成功的大游资,所示模式并无优劣之分。
相对而言,因为受制于市场流动性,市场上比较有名的游资大鳄们更多的还是以打板为主。只有打板才能在短时间内快速拿到足够的筹码,同时发挥大资金的优势,吸引市场的目光,聚集人气。
当一只股票涨停,你看到的全是万手大单堵死涨停板,你会卖么,不会?这能进一步刺激持有筹码者继续持有筹码的信心,此外也能刺激场外资金的跟风助攻。但游资打板,无外乎是一种快速收集筹码的模式,并不是炒股赚钱的核心秘诀。这市场中打板亏钱的大有人在。
那大游资为什么打板能赚钱呢?这里要弄清楚一个核心问题:在一个自由交易的市场,凭什么你低价买的东西,能够高价快速卖给别人?这个核心的问题就是溢价。
那什么是溢价?简单说,溢价就是别人愿意用更高的价格买入你手中的股票的现象。比如你今天在50块钱的时候买入一只股票,明天有人愿意花55块钱来接盘你手中的股票,这就是溢价买入。而溢价的核心影响要素可以总体分为大盘,板块,人气,消息。
1.大盘溢价
你的股票因为大盘大涨,市场环境变好,踏空的人隔日会来抢筹,他们付给你的溢价,叫大盘溢价。那些先于大盘启动的股票,在大盘大涨以后,往往有补涨潜力。比如10月14日,大盘大涨1.84%,在早盘就涨停的万方发展,英飞拓,南天信息,在隔日依然再次涨停。
2. 板块溢价
你的股票,由于资金源源不断的涌入相关板块,那么你享受的就是板块溢价。板块溢价的逻辑在于,板块内的个股是有限的,而不断涌入的资金是相对无限的,供不应求造成价格被哄抬上涨。相对于市场,热点板块是稀缺品,相对于热点板块,龙头是稀缺品,所以龙头的溢价往往最高。比如最近热炒的信创板块,只要有该概念的板块均涨幅不错。
3. 人气溢价
你的股票因为曾经的赚钱记忆被激发出来,再次受到市场追捧,那么你享受的就是人气溢价。历史不会重演,但总有相似性。比如最近的的妖股,你能想到的竞业达,又比如今年的上半年的大牛股你能想到的是今年5月份走出13连板的中通客车。当你打开人气股的价格图,曾经的连续涨停,就是对场外资金最大的视觉冲击。
做短线,无论低吸,追涨还是打板,有一个核心原则:尽量做人气股,可以是当前的人气股,也可以是曾经的人气股,无论哪一种,大概率会有高溢价。酒香不怕巷子深永远都是小概率事件。
4.消息溢价
股票因为利好消息的刺激而大涨,那么享受的就是消息溢价。市场上每天的消息非常多,有突出利好消息的股票,出来的第一时间都会有人抢,有些人手速比别人快,有些人通道比别人流畅,他们就能吃溢价;比如最近的天鹅股份和中农股份,在出台重建供销社的消息后,利用通道优势直接堵死一字连板上来。而消息溢价,往往都是先手吃肉,后手买单。
溢价的4个核心影响因素,它们并不是割裂开来,一只股票的大涨,往往是多重溢价相互叠加。牛市中,只要一种溢价非常突出,就会获得市场买单;但是在熊市,一只股票往往需要多重溢价叠加,才能得到获得市场认可,找到足够的接盘者。这就是为什么牛市特别容易赚钱,而熊市特别容易亏钱的原因。
总结一下:
- 溢价有4个核心影响因素:大盘、板块、人气、消息;
- 个股的大涨往往由4个核心因素相互叠加,而不同阶段其表现不同。
当某一股票的大宗交易成交价格,高于该股票的当天的收盘价格,就是我们常说的溢价大宗交易了。
比如某股票收盘价为10元,而大宗交易的成交价格为11元,那么大宗交易的溢价率就是10%了。
大宗交易的双方,往往以机构投资者为主。那么,作为“那么专业”的机构投资者,为什么要用高出市价的价格去购买股票呢?大宗交易溢价又说明了什么呢?我们一起来了解下。
看好该股票后期走势
作为大宗交易的买方,这些机构投资者可能会因得知某些利好消息,而看好某一股票后期的走势,但因二级市场的筹码较少、相对分散,不惜以高出市价的价格快速吸收筹码。
人为制造利好现象
通过溢价的大宗交易,给市场上的投资者制造一种利好的现象,实际上只是交易双方之间的筹码对倒,吸引更多散户投资者参与其中。
掌握上市公司控制权
通过大宗交易,快速积累更多的股票,以获得上市公司的控制权,便于后期其他的操作。
往往某一只股票出现了溢价的大宗交易,短期内会使该股票的价格产生一定的拉升,但并不意味着只要有大宗溢价交易,该股票就会上涨,需要结合其他技术指标综合分析,避免因“诱多”而被套其中。